新手炒股如何正确投资股票?确立正确的股票投资步骤与交易策略

　　股票投资原则

　　一、在股市实战中，投资者应具备的关键素质有五个：

　　第一是具有冒险精神(在遇到对自己有利的时机时敢于重仓出击);

　　第二是理性思维(不受市场气氛影响，有根据实际操作的能力);

　　第三是逻辑推理性强(能够根据一些表象分析和研究股价波动的实质);

　　第四是本能性反应快(见多识广、速算能力强);

　　第五是有乐观的工作和生活状态(对理性投资有足够的耐心与信心)。

　　二、以行情性质判断和定义大盘行情的时间跨度：

　　短线行情炒消息，中线行情炒题材，长线行情炒业绩。

　　以行情性质判断和定义个股行情的性质：短线套利炒量能，中线套利炒送配，长线套利炒成长。大盘大量炒龙头，大盘常量炒庄股，大盘微量炒次新。

　　三、收益机会判断原理。

　　沪深股市中的五个常见机会为： 第一为顺势的中线机会;第二为超跌的短线机会;第三为自由波动技术机会;第四为次新股的股本扩张机会;第五为庄股跟风机会。

　　在掌握机会时，要遵照明显机会优先、低风险机会优先、多重机会优先、隐性机会优先、低成本机会优先、短线机会优先的六优先顺序原则。

　　四、技术分析判断定理。

　　在沪深股市中，技术分析并不是某一项指标和原理的分析，而是诸多因素的综合分析。在股价处于高低位时要有逆反思维，技术分析虽然是股市投资的较高境界，但要达到这种境界，需要对对手进行心理分析，对政策分析与基本面要有足够的认识。

　　我们应该清楚，短线市场波动几乎无法预测，中线市场波动容易预测，要尽量取长避短。

　　五、信息的时效判断原理。

　　除了需要注意信息的即时性，还要注意信息的联动性、滞后性与隐性实质性，在主力仓位较轻时，见利好滞涨，见利空必跌;在股价处于主力成本之下时，跟风买盘将导致股价上涨;在股价处于主力成本之上时，跟风盘将导致股价下跌。

　　六、正常股市实战操作原则。

　　股市中走向贫穷的捷径就是没有根据地情绪化频繁短线操作，这种操作可以说是大多数人无法摆脱的方式。另一种错误的方法是永远满仓，不会空仓，这样很难获得满意的收益。

　　在沪深股市中，正确的操作方式是顺势波段重仓3至6只股票(根据资金量)，盘整时持有1至2只潜力股，弱势时敢于空仓。

　　七、买卖持仓操作原则。

　　买卖的主要原则是：

　　1、收集所有的有用事实;

　　2、比较与选用高效率的事实;

　　3、将信息用于实战;

　　4、绝不能心存幻想;

　　5、获得30%以上的利润后比较机会;

　　6、更换品种与空仓等待;

　　7、一个操作周期应是一到两个月，一年能够做成功5只重仓股票就非常成功;

　　8、运用部分筹码低买高卖，摊低成本;9、买股要慢，卖股要快，持股要稳;

　　10、先定策略，后定战术，如果操作策略错了，战术对了也没用;

　　11、每次操作后总结经验教训。

　　八、避免常见错误。

　　1、不要在大涨之后追高买进，不要在大跌之后低位杀跌;

　　2、不要在利好公布后买进，不要在利空公布后卖出，不要买进有明显缺陷的股票;

　　3、选择品种重要，选择时机更重要，买进靠信心，持股靠耐心，卖股靠决心;

　　4、小资金的大众行为永远是错的。

　　股票交易策略的几种基本类型

　　交易系统的生命来源于交易策略。只见树林，不见森林;只见森林，不见生态。这也是我们常干的事。在交易策略这个问题上，相信目前还没有多少人能见到森林(当然包括我自己)。

　　从最近的畅销书排行榜就能看出，我们中间多数人对交易策略的认识还只盯于跟庄这一种类型。实际上，理性的交易策略应该包括以下七种基本类型：

　　一、价值型策略

　　即着眼于股票的内在价值。最典型的一个是巴菲特，完全从公司基本面上寻找投资机会。还有一个奥尼尔的CANSLIM模型，其中的多半要素也是属于价值的范围。如果细分，可以说巴菲特是价值挖掘型，而奥尼尔是价值增长型。

　　二、趋势型策略

　　通俗说，就是追涨杀跌。从众心理是趋势的主要基础。趋势也是股市运行的最明显特征。虽然牛市即具有明显上涨趋势的时间只占总时间的15%左右，但由于它的特征显著，还是受到最多的投资者偏爱。顺便提醒炒股时间不长的朋友，运用趋势型策略最关键的是资金管理和止损，而不是信号的成功率。

　　趋势型策略的典型人物一个是索罗斯，他不仅关于运用趋势，还提出走在趋势的前面，就是找趋势转折点。另一个是范·撒凯的《通向金融王国的自由之路》书中提到的巴索，建议大家都去找一下这本书看看，理解一下R系数的理念会使您对趋势型策略有全新的认识。

　　三、能量型策略

　　前面的趋势型主要关注价格，而能量型主要关注的是成交量。成交量是股价的元气，这句话十分到位地表达了这类型策略的观点。

　　例如OBV指标就是一个最简单的能量型策略的例子。典型人物一个是江西证券的廖黎辉，他用自己的模型1998年前后做了一个公开模拟账户，年收益超过10倍。另一个是花荣，他曾对OBV深入研究，不过真正的东西他不会拿出来的。

　　四、周期型策略

　　螺旋式上升是世界最常见的发展方式，股市也不例外。一个螺旋就是一个周期。我们常说的波段，它的学名应该也叫周期。周期型策略的代表人物我认为第一个应该是艾略特，波浪就是周期嘛，只不过他那里的波浪还只是非理性的，靠肉眼看，就像看云彩似的。

　　好在现在有了不怕苦不怕累的电脑，能够代替我们把波浪数得更统一，如果再加上神经网络技术，波浪的前景应该很光明的。另一个代表人物我知道的就是波涛先生，他的专长是研究浮动波长周期，开辟了一个赚钱的新领域。如果有兴趣赚钱的，建议找本波涛的书好好看看吧。

　　确立股票投资正确步骤

　　一、确定投资策略

　　股票投资是一种高风险的投资，人们常说："风险越大，收益越大。"换一个角度说，也就是需要承受的压力越大。投资者在涉足股票投资的时候，必须结合个人的实际状况，订出可行的投资政策。这实质上是确定个人资产的投资组合的问题，投资者应掌握好以下两个原则。

　　1、风险分散原则

　　投资者在支配个人财产时，要牢记："不要把鸡蛋放在一个篮子里。"与房产、珠宝首饰、古董字画相比，股票流动性好，变现能力强;与银行储蓄、债券相比，股价波幅大。各种投资渠道都有自己的优缺点，尽可能地回避风险和实现收益最大化，成为个人理财的两大目标。

　　2、量力而行原则

　　股价变动较大，投资者不能只想盈利，还要有赔钱的心理准备和实际承受能力。《证券法》明文禁止透支、挪用公款炒股，正是体现了这种风险控制的思想。投资者必须结合个人的财力和心理承受能力，拟定合理的投资政策

　　二、进行投资分析

　　受市场供求、政策倾向、利率变动、汇率变动、公司经营状况变动等多种因素影响，股价呈现波动性、风险性的特征。何时介入股票市场，购买何种股票对投资者的收益有直接影响。股票投资分析成为股票投资步骤中很重要的一个环节。

　　股票投资分析可以分为基本分析法和技术分析法(下面有详细介绍)，其目的在于预测价格趋势和价值发现，从而为投资者提供介入时机和介入品种决策的依据。

　　三、确立投资组合

　　在进行股票投资时，投资者一方面希望收益最大化，另一方面又要求风险最小，两者的平衡点，亦即在可接受的风险水平之内，实现收益量大化的投资方案，构成最佳的投资组合。

　　根据个人财务状况、心理状况和承受能力，投资者分别具有低风险倾向或高风险倾向。低风险倾向者宜组建稳健型投资组合，投资于常年收益稳定、低市盈率、派息率较高的股票，如公用事业股。高风险倾向者可组建激进型投资组合，着眼于上市公司的成长性，多选择一些涉足高科技领域或有资产重组题材的"黑马"型上市公司。

　　四、评估投资业绩

　　定期评估投资业债，测算投资收益率，检讨决策中的成败得失，在股票投资中有承上启下的作用。

　　五、修正投资策略

　　随着时间推移，市场、政策等各种因素发生变化，投资者对股票的评价，对收益的预期也相应发生变化。在评估前一段业债的基础上，重新修正投资策略非常必要。如此又重复进行确定投资政策→股票投资分析→确立投资组合→评估业债的过程，股票投资的五大步骤相辅相成，以保证投资者预期目标的实现。